经济分析论文汇总十篇

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篇（1）

AbstractAnalysesthethreetypesofgas-firedboilersheatingsystems.Resultsshowthatindoorboilerssystemaremoreeconomicalthanothersystems;thechargeofgasconsumeaffectthelife-cycle-costgreatly.

Keywordsgas,heatingsystem,lift-cycle-cost

一、引言

我国以往城市供暖主要以煤为燃料，供暖热源热效率低，燃烧产生大量SO2、CO2、NOX和烟尘，成为北方城市冬季大气主要污染源之一。在燃煤热源的各种供暖方式中，因为大型燃煤锅炉便于集中处理烟尘、灰渣污染物，锅炉效率高于小型燃煤锅炉，故一般公认采用大型集中锅炉房的城市集中供暖优于分散锅炉房供暖，单户煤炉采暖最差。随城市能源结构调整，许多城市已逐渐用天然气替代煤作为供暖燃料。与燃煤相比，燃烧天然气CO2排放可减少52%，NOX可减少45%，无SO2排放和灰渣产生[1]；燃气锅炉效率高，大、中小型的锅炉效率区别不大；锅炉燃烧过程和出力易于调节控制。因此，以燃气为热源的供暖系统方案评价不能沿用燃煤锅炉的结论。

以燃气为热源时，可供选择供暖方式有城市燃气热电联产集中供暖、城市集中燃气锅炉房集中供暖、小区燃气锅炉房集中供暖和户用燃气锅炉供暖等。天然气热值高，燃烧易于控制，燃烧温度很高，火焰温度可达1400℃以上，有条件采用燃气轮机直接发电，燃烧后的高温烟气生产高压蒸汽可用于再次发电和供暖。这种热电联产方式充分利用燃气热值产生高品位电能和较低品位的热能。综合热效率较后三种高，经济效益也最佳，有条件时应优先考虑。但考虑到燃料价格等因素，城市电厂仍以燃煤为主。大多数情况下，可供用户选择的燃气供暖方式限于后三种。这三种供热方式特点对比见表1。

*

二、经济分析

如表1所示，供暖系统经济性受建设费用、设备费用、系统寿命、燃气价格政策等许多因素，这些因素又因各地而异。因此，进行适用于各地的普遍性经济分析几乎是不可能的。本文只就北京地区行分析，各系统土建、设备和材料等费用均按当地普遍水平考虑。对于实际工程，则应根据实际情况而定。为方便下文比较，将城市集中燃气锅炉房供暖、小区燃气锅炉房供热和户用小型燃气锅炉房供暖分别定为方案一、方案二和方案三。

根据北京市规定，天然气价格商用1.8元/Nm3、民用1.4元/Nm3，天然气增容费1200元/Nm3。集中供热燃气锅炉和户用燃气两用锅炉效率取85%[2]。方案一管网热损失取15%[3]，考虑到方案二只有二次管网，热损失较小，故取10%，方案三无管网热损失。建筑冬季耗热量按40W/m2，采暖期140天，天然气低热值35MJ/Nm3。

各供热方式的初投资及运行费用比较（元/m2）表2*

一

二

三

*

注：1.对于100m2住宅（下同），户用两用燃气锅炉每台7000元，设备费用为70元/m2，但考虑到因此可以节省热水器费用10元/m2，故取60元/m2。

2.因方案三具有各户独立调节的特点，燃料费用按节约30%计[4]。

3.

4.年采暖电费包括水泵和风机耗电费用，方案一、二根据4和产品样本数据估算得出，方案三根据产品样本数据估算得出。

上表中各项初投资包括设计、设备购置、系统建设等全部费用，初投资总计为各项初投资之和；年经常总费用包括运行中燃料、电力费用和系统管理、维修费用。表2对各燃气供暖方式的初投资、运行费用两个指标给出初步定量的比较。但以它们都只反映各方案经济性的一个方面，在决策时只能就各方案的某一指标进行比较。要对各方案进行综合经济比较时就需要一个综合经济指标。因初投资、维修费、使用寿命之间存在内在联系，这种联系是引入综合经济指标的基础，也使对系统的综合费用分析成为可能。

寿命周期费用是指系统或设备从诞生到报废的整个期间各种费用的总和。对于供暖系统而言，寿命周期费用包括系统的购置费用（设计、设备购置、系统建设等）、在寿命周期中运行费用残值的总和。常用的寿命周期费用是将系统在寿命周期内所有发生的费用折算成系统设置时的价值。在一个系统中，各设备或子系统的寿命周期可能不同，为便于分析，需用将不同寿命周期的各设备和子系统折算成统一寿命周期费用。统一寿命周期采用各设备和子系统寿命周期的最小公倍数，每个设备或子系统的多次设置用贴现法折算成第一次设置时的现值。日后系统经常费用也采贴现法折算成初次设置时的现值。

（1）

Pa：现金总额，

A：日后每年的等额支付金额，

i：扣除通货膨胀等因素影响的净利率，

N：生产时间（年数）。

所以对每一既定系统而言，费用周期内部民贴现值PZ为：

（2）

PC：系统初投资现值。

考虑到各子系统使用寿命不一致，需要引入各子系统寿命周期的最小公倍数为系统统一的使用寿命，V。在此寿命时间中，若某子系统或设备需要投资j次，由各系统总设置费用贴现值：

（3）

（4）

利用式3可对不同寿命周期的各系统进行比较。因燃气锅炉效率随使用年限变化不大，以燃料价为基础的运行费用在使用寿命内也基本稳定，故可用锅炉使用寿命代替锅炉寿命周期。

*

一般供热管网的使用寿命为20年，锅炉使用寿命10年，故可将表2中各系统的统一寿命周期定为20年，其中户用锅炉需更换一次。计算中系统设置费用为各次设置折算到初次设置时的费用。供暖系统的废置费用主要包括系统的拆除费用，拆除后的废旧材料回收视作系统残值，根据实际上情况，近似认为两者相抵，在计算中不再考虑，计算结果如表3所示。表中方案一和方案二天然气价格为1.8元/Nm3，方案三天然气价格为1.4元/Nm3，为比较相同燃料价格下各方案的经济必，对方案三也取1.8元/Nm3进行计算，在表中列为方案三1。表4为在各种利率条件下总贴现值计算结果。

以上比较是建立在不采用分户热计量的条件下的。当采用分户热计量系统时，方案三不需改动，以燃气耗量计量代替热计量。方案一和方案二有两种形式，其一是在原双管采暖系统中每个房间的散热器上安装热计量装置，一般100m2左右房间需要5～6个热计量装置；其一是在各户采用章鱼式采暖系统，在每户引入总管上安装一个热计量装置。两种形式的室内采暖系统造价的差别主要在于热计量装置的购置上。一般认为分户计量可节能20-30%[5]。因此，各方案的初投资和运行费用都有变化。此时寿命周期总费用贴现值比较见表5。

*

注：1.a为方案一和方案二采用双管采暖系统，引入总装一个热计量装置（200元/套），每户需要六个蒸发式热分配表（50元/个），总计折合5元/m2；

2.b为方案和方案二采用章鱼式系统，每户入户需要一个热计量装置（1500元/套），折合15元/m2；

3.采用分户计量后，各方案年采暖燃料费用都按节约30％计。

三、结论

1．每种方案的总贴现值都随利率提高而下降。这主要是因为在高利率下，日后每年所发生的等额费用相对于现值的贬值的程度较高。

2．无论在有无分户热计量的情况下，方案三的性都优于其它两个方案。在无分户热计量时，方案三的优势在于其具有各户独立调节功能，而产生节能效果的作用；在有分户热计量时，方案三的优势在于省去了热计量装置的投资。

3．当民用燃气价格低于商用时，方案三的优势更加明显。

4．当以燃气为燃料时，无论何种情况，采用城市集中锅炉房的集中供暖方式经济性都是最差的。

5．采用燃气为燃料时，燃料费用在总经济指标中所占权重较大。在供暖系统设计方案选择中应充分重视锅炉效率，系统可调节性等运行费用的指标，不可单一追求降低初投资而造成日后运行费用增加。

6．本文只就燃气热源供暖方式的经济性进行。供暖燃气热源的选择还涉及诸如安全、污染排放控制等各方面的问

题，应综合考虑。

1李先瑞等，燃气供热的现状和展望，建筑节能，2000，31（3）：43-47

2李先瑞等，住宅区采暖方式的选择，建筑节能，2000，29（2）：24-27

篇（2）

1导数在经济分析中的应用

1.1边际分析在经济分析中的的应用

1.1.1边际需求与边际供给

设需求函数Q=f（p）在点p处可导（其中Q为需求量，P为商品价格），则其边际函数Q’=f’(p)称为边际需求函数，简称边际需求。类似地，若供给函数Q=Q(P)可导（其中Q为供给量，P为商品价格），则其边际函数Q=Q(p)称为边际供给函数，简称边际供给。

1.1.2边际成本函数

总成本函数C=C(Q)=C0+C1(Q)；平均成本函数=(Q)=C(Q)Q；边际成本函数C’=C’(Q)．C’(Q0)称为当产量为Q0时的边际成本，其经济意义为：当产量达到Q0时，如果增减一个单位产品，则成本将相应增减C’’(Q0)个单位。

1.1.3边际收益函数

总收益函数R=R(Q)；平均收益函数=(Q)；边际收益函数R’=R’(Q)．

R’(Q0)称为当商品销售量为Q0时的边际收益。其经济意义为：当销售量达到Q0时，如果增减一个单位产品，则收益将相应地增减R’(Q0)个单位。

1.1.4边际利润函数

利润函数L=L(Q)=R(Q)-C(Q);平均利润函数;=(Q)边际利润函数L’=L’(Q)=R’(Q)-C’(Q).L’(Q0)称为当产量为Q0时的边际利润，其经济意义是：当产量达到Q0时，如果增减一个单位产品，则利润将相应增减L’(Q0)个单位。

例1某企业每月生产Q（吨）产品的总成本C（千元）是产量Q的函数，C(Q)=Q2-10Q+20。如果每吨产品销售价格2万元，求每月生产10吨、15吨、20吨时的边际利润。

解：每月生产Q吨产品的总收入函数为：

R（Q）=20Q

L（Q）=R（Q）-C（Q）=20Q-（Q2-1Q+20）

=-Q2+30Q-20

L’(Q)=(-Q2+30Q-20)’=-2Q+30

则每月生产10吨、15吨、20吨的边际利润分别为

L’(10)=-2×10+30=10（千元/吨）；

L’(15)=-2×15+30=0（千元/吨）；

L’(20)=-2×20+30=-10（千元/吨）；

以上结果表明：当月产量为10吨时，再增产1吨，利润将增加1万元；当月产量为15吨时，再增产1吨，利润则不会增加；当月产量为20吨时，再增产1吨，利润反而减少1万元。

显然，企业不能完全靠增加产量来提高利润，那么保持怎样的产量才能使企业获得最大利润呢？

1.2弹性在经济分析中的应用

1.2.1弹性函数

设函数y=f(x)在点x处可导，函数的相对改变量Δyy=f(x+Δx)-f(x)y与自变量的相对改变量Δxx之比，当Δx0时的极限称为函数y=f(x)在点x处的相对变化率，或称为弹性函数。记为EyEx•EyEx=limδx0

ΔyyΔxx=limδx0ΔyΔx．xy=f’(x)xf(x)

在点x=x0处，弹性函数值Ef(x0)Ex=f’(x0)xf(x0)称为f（x）在点x=x0处的弹性值，简称弹性。EExf(x0)%表示在点x=x0处，当x产生1%的改变时，f（x）近似地改变EExf(x0)%。

1.2.2需求弹性

经济学中，把需求量对价格的相对变化率称为需求弹性。

对于需求函数Q=f（P）(或P=P（Q）)，由于价格上涨时，商品的需求函数Q=f(p)（或P=P(Q)）为单调减少函数，ΔP与ΔQ异号，所以特殊地定义，需求对价格的弹性函数为η(p)=-f’(p)pf(p)

例2设某商品的需求函数为Q=e-p5，求(1)需求弹性函数；(2)P=3,P=5,P=6时的需求弹性。

解：(1)η(p)=-f’(p)pf(p)=-(-15)e-p5.pe-p5=p5；

(2)η(3)=35=0.6;η(5)=55=1;η(6)=65=1.2

η(3)=0.6<1，说明当P=3时，价格上涨1%，需求只减少0.6%，需求变动的幅度小于价格变动的幅度。

η(5)=1，说明当P=5时，价格上涨1%，需求也减少1%，价格与需求变动的幅度相同。

η(6)=1.2>1，说明当P=6时，价格上涨1%，需求减少1.2%，需求变动的幅度大于价格变动的幅度。

1.2.3收益弹性

收益R是商品价格P与销售量Q的乘积，即

R=PQ=Pf(p)

R’=f(p)+pf’(p)=f(p)(1+f’(p)pf(p))=f(p)(1-η)

所以，收益弹性为EREP=R’(P).PR(P)=f(p)(1-η)ppf(p)=1-η



这样，就推导出收益弹性与需求弹性的关系是：在任何价格水平上，收益弹性与需求弹性之和等于1。

（1）若η<1，则EREP>0价格上涨（或下跌）1%，收益增加（或减少）(1-η)%；

（2）若η>1，则EREP<0价格上涨（或下跌）1%，收益减少（或增加）|1-η|%；

（3）若η=1，则EREP=0价格变动1%，收益不变。

1.3最大值与最小值在经济问题中的应用

最优化问题是经济管理活动的核心，各种最优化问题也是微积分中最关心的问题之一，例如，在一定条件下，使成本最低，收入最多，利润最大，费用最省等等。下面介绍函数的最值在经济效益最优化方面的若干应用。

1.3.1最低成本问题

例3设某厂每批生产某种产品x个单位的总成本函数为c(x)=mx3-nx2+px，（常数m>0,n>0,p>0），（1）问每批生产多少单位时，使平均成本最小？（2）求最小平均成本和相应的边际成本。

解：（1）平均成本(X)=C(x)x=mx2-nx+p，C’=2mx-n

令C’，得x=n2m，而C’’(x)=2m>0。所以，每批生产n2m个单位时，平均成本最小。

（2）(n2m)=m(n2m)2-n(n2m)+p=(4mp-n24m)，又C’(x)=3mx2-2nx+p，C’(n2m)=3m(n2m)2-2m(n2m)+p=4mp-n24m所以，最小平均成本等于其相应的边际成本。

1.3.2最大利润问题

例4设生产某产品的固定成本为60000元，变动成本为每件20元，价格函数p=60-Q1000（Q为销售量），假设供销平衡，问产量为多少时，利润最大？最大利润是多少？

解：产品的总成本函数C(Q)=60000+20Q

收益函数R(Q)=pQ=(60-Q1000)Q=60Q-Q21000

则利润函数L(Q)=R(Q)-C(Q)=-Q21000+40Q-60000

L’(Q)=-1500Q+40,令L’(Q)=0得Q=20000

L’’(Q)=-1500<0Q=2000时L最大，L（2000）=340000元

所以生产20000个产品时利润最大，最大利润为340000元。



2积分在经济中的应用

在经济管理中，由边际函数求总函数（即原函数），一般采用不定积分来解决，或求一个变上限的定积分；如果求总函数在某个范围的改变量，则采用定积分来解决。

例5设生产x个产品的边际成本C=100+2x，其固定成本为C0=1000元，产品单价规定为500元。假设生产出的产品能完全销售，问生产量为多少时利润最大？并求出最大利润。

解:总成本函数为

C(x)=∫x0(100+2t)dt+C(0)=100x+x2+1000

总收益函数为R(x)=500x

总利润L(x)=R(x)-C(x)=400x-x2-1000，L’=400-2x，令L’=0，得x=200，因为L’’(200)<0。所以，生产量为200单位时，利润最大。最大利润为L(200)=400×200-2002-1000=39000（元）。

在这里我们应用了定积分,分析出利润最大,并不是意味着多增加产量就必定增加利润,只有合理安排生产量,才能取得总大的利润。

综上所述，对企业经营者来说，对其经济环节进行定量分析是非常必要的。将数学作为分析工具，不但可以给企业经营者提供精确的数值，而且在分析的过程中，还可以给企业经营者提供新的思路和视角，这也是数学应用性的具体体现。因此，作为一个合格的企业经营者，应该掌握相应的数学分析方法，从而为科学的经营决策提供可靠依据。



参考文献

［1］聂洪珍,朱玉芳.高等数学（一）微积分［M］.北京：中国对外经济贸易出版社，2003,（6）.

篇（3）

创意产业是知识密集型的新兴产业，创意产业处于产业链、价值链的高端，是跨越多个行业、渗透诸多行业的产业。创意产业不是个体艺术家或设计师灵感突发，而是知识和社会文化传播构成与产业发展形态、社会运作方式的创新。创意产业的空间集聚特征表现为生活与工作的结合、知识文化产品生产与消费的结合、多样化的外部环境与独特本地特征的结合。

创意产业源于世界经济中心城市，又繁荣、集聚于世界经济中心城市。上个世纪末，人们通过伦敦复兴城市的创意计划开始了解创意产业这个概念。作为三个最著名的全球城市代表之一，伦敦世界级城市的地位在新世纪更反映在创意产业中心地位上。2003年，伦敦公布了《伦敦：文化资本,市长文化战略草案》，提出文化发展战略是维护和增强伦敦作为世界卓越的创意和文化中心的主要途径，并要把伦敦建设成世界级的文化中心。

二、奥运创意经济

奥运创意经济是以创意为核心，以体验为基础，以注意力为目标的文化创意产业，是依托当代高科技和传播媒介的文化实践方式。因此，人文奥运不仅是文化理念，更是一个具有实践特性的可开掘、可持续发展的战略。“人文奥运”是以文化为基础的创造性实践活动。创新、可持续发展是实践这一战略的关键词。

文化创意产业和奥林匹克运动关系主要表现在以下三个方面：

第一，奥运从根本上看应该是一种文化创意产业。奥林匹克运动的灵魂是“文化”，奥林匹克提出文化和一种积极向上的生活哲学，这是奥林匹克的精髓。从根本上看，文化和经济的发展、交融，文化和创意产业的交融，这在北京是集中应有之喻。所以，2008年奥运会是以文化为基础的一次创造性的与经济相关的战略实践，也是北京文化创意产业发展的极好机遇。

第二，奥运作为内容产业，在当今世界代表着科技发展，代表着现代新媒介传播方式的发展。奥运作为内容产业，是以数字化的方式全面提升北京整体的文化创意水平，它给我们带来巨大的机遇。在IT革命的背景下，数字内容产业逐渐成为21世纪经济舞台上的重要角色。所以奥运提供给北京不仅仅是几个服务业的岗位，它要从根本上全面的提升、改变传统产业，包括制造业，要让它上升为一种创意的产业形式。

第三，发展文化创意产业遇到奥运的契机，其中一个重要方面就是大型的会展业。作为一个城市的营销来讲，奥运会就是全球最大规模的超级“会展业”，它是超级会展业的顶级实践。全世界有着大量的人群，据测算，雅典奥运会有42亿电视观众，有22亿网络观众，有数百万的旅游者，有7万多相关运动员和领队，还有5万以上的传播媒体的记者。这样一次巨大的会展业，给我们城市形象的设计，给我们城市形象的营销起了很大的帮助。因此，如何在这一方面加强奥运举办城市的营销，树立创意城市形象具有重要的意义。

三、创意城市

创意产业的兴起和发展，与城市的经济基础、社会环境和文化制度等等有着密切的关联。城市为创意产业的繁荣提供了丰厚的土壤，而创意产业也大大增强了城市的综合竞争力，提升了城市的总体形象。创意经济起源于世界经济中心城市，又繁荣、集聚于世界经济中心城市。作为三个全球最著名城市的代表，伦敦、纽约、东京世界级城市的地位在新世纪更反映在创意经济中心地位上。同时，创意经济也正成为新加坡、香港、伯明翰、旧金山等区域中心城市复兴的原创动力。创意经济在增强城市竞争力、提升创新水平、延续城市文脉等方面的作用日益重要，引起了人们对创意城市理念的广泛关注。

奥林匹克本身是一个机遇，会给创意产业带来发展，最终给城市带来效应。这种逻辑对北京和其他的奥林匹克举办城市都是正确的，相反也是非常重要的，甚至对其他的世界和地方也是非常重要的。这里所指的是城市发展可以促进文化创意产业，继而促进奥运会发展，给其他的城市带来启发，给那些没有举办过奥运会的城市带来启发。基于我国创意城市发展的低水平，当前重要的是要抓住08北京奥运这一机遇，大力发展奥运创意经济，促进我国创意城市的发展。

1.产业发展策略

关键是要把奥运创意经济融入城市产业结构的优化和产业组织的创新。创意产业通过将现有的文化资源和创意资源转化为经济成就，改造了传统产业，衍生了新兴产业，不仅提升了城市的服务功能，也大大促进了城市产业结构的优化和升级。制定创意产业发展规划，研究促进创意产业发展的政策方向；营造适宜创意产业发展和企业公平竞争的外部环境；搭建公共服务平台，如电子政务、公共信息平台等；通过税收减免、贷款贴息、津贴补助等财政手段促进创意产业的发展；推动创意产业集群发展和创意产业园区的建设。

2.文化资本策略

北京为举办2008年奥运会，提出的“绿色奥运、科技奥运、人文奥运”三个理念同时构成了北京奥运的三个特色。其中，人文奥运是亮点，将人文奥运的理念化为实践，就会充分展示中华文明，让世界了解中国；要中国传统的民族文化注入奥林匹克文化，使其增添新鲜血液。从具体实践来看，要实现“人文奥运”的理念就必须使奥运创意产业融入城市文脉的延伸。城市文脉是一个城市独有的魅力和价值，一旦断裂，城市原有的文化积淀和传承将消失殆尽，城市也就缺失了底蕴深厚的文化内涵及灵气。城市文脉延续的关键在于处理好城市历史文化的保护与开发。西方社会越来越重视对城市历史文化的保护，概念范畴也逐渐扩大，已从单体建筑、建筑群、街区的保护扩展到对整个城市的保护。创意产业正是这种对旧城进行科学更新的动力，是城市健康发展的新的激励因素。创意产业无须占用更多的土地和资源，仅仅依靠人才的创造力和集聚效应，就使面临废弃的老城区焕发了青春，不仅提升了该地区的文化品位，而且体现了区域经济协调发展的要求。

3.城市形象策略

创意产业的关键因素是高素质的人才资源。在当今开放的全球化市场中，人才与资本的流动性都大大增强，如何吸引并留住具有创意才能的人，除了人居环境建设、各项配套设施完善以外，城市的知名度、声誉也是一个重要条件。地域营销就是树立城市声誉，加强城市对外交流的有效手段。创意城市的地域营销策略，就是根据创意阶层的需求，通过具有针对性的产品和服务。比如舒适、安全、生态的人居环境，丰富的文化设施和城市公共生活，精致的富有特色的城市建筑和空间，便捷的信息网络和多元的文化交融，最后还要有一个响亮的口号，作为城市的符号标识，突出表现城市个性，使之易于识别和被接受，能在众多竞争者中脱颖而出。

参考文献：

[1]褚劲风.世界创意产业的兴起、特征与发展趋势[J].世界地理研究,2005,(12).

[2]陈倩倩,王缉慈.论创意产业及其集群的发展环境——以音乐产业为例[J].地域研究与开发,2005,(5).

篇（4）

1.回顾地铁历史、探索产业道路

纵观世界地铁发展历史，从1863年伦敦建成第一条地铁到2000年的138年中，世界已有115个城市建成7000km地铁。我们从中可以发现在不同国家、不同发展阶段内，凡经济发达的国家与城市都建有地铁。地铁已成为一个国家综合国力、城市经济实力、人们生活水平及现代化的重要标志。

回首中国地铁建设的近40年，从第一阶段以“战备为主，兼顾交通”原则建设的北京地铁；经第二阶段以“以交通为主，兼顾人防”原则建设的上海和广州地铁；到第三阶段以“建设标准、造价、车辆和设备国产化”原则，筹备并开始建设的十几个城市地铁的历史。我们可以看到起步晚、高起点、发展快是我国城市地铁建设的重要特征。

从国际、国内的地铁发展历史，我们可以得出这样的结论：一个没有地铁、不发展地铁的城市，将不能进入现代社会、世界城市的先进行列。

回顾历史，展望未来，思考现在，探索中国地铁产业的道路和地铁经济发展的方向，首先必须明确四个概念，它们是中国地铁前进道路上的四个里程碑，中国地铁发展必须沿着这个方向走下去：第一是“产业”的概念。地铁从规划、设计、开发、制造、建设、运营是一个庞大、复杂、多行业、多专业的系统工程，是—个完整系统的产业链，是产业的概念。第二是“民族”的概念。要发展地铁，必须首先努力构建本国的地铁产业，只有这样，才能发展民族工业，壮大本国经济。不发展并形成本国的地铁产业，就会建了我国的地铁，富了别国的企业，发展了人家的产业，促进了国外的经济。第三是“经济”的概念。地铁是城市交通基础设施建设中投资最大、周期最长、科技含量最高、涉及行最广、使用寿命最长、用工量多的项目。对于加大固定资产投入，拉动内需，带动相关产业；对于国民经济的发展和综合国力的增加，有着举足轻重的作用，同“假日经济”一样，是个“经济”的概念。第四是“发展”的概念。抓住机遇，加快发展。我国已加入WTO，中国经济持续、稳定、健康发展，综合国力、城市经济实力不断增加，城市经济、城市建设、高速度大规模发展的时期已经到来，地铁建设已势在必行：抓住机遇，努力构建中国的地铁产业，发展地铁经济，对于提高综合国力、促进国民经济和科学技术的发展，占领国内、国际两个市场，都有重大的现实意义和深远的历史意义。

2.放开地铁政策、发展地铁经济

西班牙是个地铁普及、地铁产业发达的国家，主要城市都有地铁，小到几十万人的毕尔巴鄂，大到300万人的马德里，运行总里程310km。仅首都马德里就有11条线，总长176hn，车站202个，运行机车235列，运送乘客占公交出行总量的40％—50％，并还有1条机场线，可在市内办登机手续，总长54．7km，预计2003年投入使用。马德里、巴塞罗那、瓦伦西亚市都还在建设新的地铁线路。地铁已成为人们生活的必需品，不可须臾离开的主要公共交通工具。

西班牙地铁产业发达的原因除经济发达外，还有一条重要原因就是没有限制。而我国目前却是不论什么样的城市都是严格限制，按照计划经济的办法，以城市人口规模、城市面积划、、城市人口密度等标准来审批。其实，“审批经济”势必束缚生产力的发展。现在我国修建地铁的城市只有5个，已批准的也只有11个城市16条线。这与我国的大国地位、经济发展水平、及日益严重的现实需求都是极不相称的。在改革开放不断深入，国民经济持续高速发展，城市规模不断扩大，交通状况日益恶化的形势下，总结我国地铁产业发展的经验教训，吸收、借鉴国外的先进经验，按照我国经济、社会发展的实际，重新审视我们地铁交通发展的规划、政策，修正发展规划，放开地铁严格审批和控制的政策，充分认识构建地铁产业、发展地铁经济的重要性，是摆在我们面前的重要任务和必须抓住的历史机遇。

2．1必要性

(1)中国城市少土地、多人口、高密度、小规划、窄交通、高发展的特点。城市可利用土地和空间日益减少。(2)城市化进程趋势加快、经济急骤发展、城市人口上升、客流增大。城市经济发展为其提供了经济条件。(3)地铁开辟了人类生活的第二空间。土地及地下资源的多层次利用，解决了土地不足的问题，提高了土地集约化利用程度。(4)缓解能源紧张。地铁是目前耗能少的交通方式，还制止了由于私人小汽车发展引起的耗能型分散居住方式的蔓延。(5)减少城市扩建、改造、拆迁的费用。充分利用地下空间，减少地面占地及拆迁，不仅减少了城市的建设成本，而且节省了国家宝贵的资源和巨额投资。(6)备战防灾、平战结合。北京地铁就是起源于战备的需要。(7)效率与安全。大运量、低成本、时间准、小污染、高速度、保安全、较舒适、少用地、省投资。(8)社会公平性。地铁是为公众提供了一种快速、准时、方便、安全、舒适的公共交通方式，市民共同享受和需求。这里既无软卧、包厢，也无头等舱，等贵贱、均贫富，具有社会公平性。(9)改善交通阻塞状况，改善投资环境、生态环境、城市环境，提高人民的生活质量。

2．2必然性

一个城市是否需要地铁应该说是一个综合性的问题。城市的发展规模、城市人口数、城市人员流动量、城市地面交通状况、城市经济的发展及经济实力、城市的环保和节能是这个问题的决定因素。

从我国目前城市交通状况来看，只有建立以轨道交通为骨干的综合运输体系，在城市区域间交通应用地铁，才能保证城市人口的正常流动，保证城市交通的畅通无阻。建设地铁已成为21世纪中国城市基础设施，城市交通的主要形式，这是历史的选择、必然的结果。

不当的限制地铁发展对生产力的进步、国民经济发展、国家综合实力都是重大的损失。我国不能失去地铁产业新一轮发展的机遇。早放早发展、早放早收益、早放早主动、早放少损失。地铁产业应成为中国一个新兴的重要的支柱产业、朝阳产业。这是中国城市基础交通设施中最有前景、最有市场的产业。目前，中国许多大中城市已经具备发展地铁的基础、实力、条件，必须适时调整开放政策，总体上可以分为放宽、放开、加速三步走。中国地铁的建设发展已成为不可阻挡的历史潮流，21世纪将是中国地铁建设高速发展的世纪，中国将成为当今世界最大的地铁市场。

3.制定产业政策、促进产业发展

西班牙对地铁是大投入、高补贴，不限制、求发展的政策，使其地铁投资、设计、建设、制造、运营都在世界地铁界占有重要的地位。全部政府投资建设，全额政府补贴运营，一揽子扶持地铁产业的政策，极大地促进了产业的发展。一个50万km、4000万人口的国家有4个车辆制造厂，形成地铁普及、产业发达的局面。政策是发展的根本原因。我国要构建地铁产业，发展地铁经济关键是正确的产业政策。

3．1在地铁交通的发展政策上，根据我国各城市经济发展水平和地铁交通发展的需求，应采取四种政策

一是放开限制，按需发展。让那些有条件的城市，按自己的能力，建设自己的城市及城市交通，以自己的限度为准。即使在目前没有放开的情况下，也要简化项目审批程序，加快项目评估论证和审察过程，缩短项目实施的决策、审批时间。不然就可能丧失机遇、临渴掘井。

二是要因地制宜，实事求是，量力而行。在我国经济发展的现阶段，发展地铁交通的需求和建设资金，经济实力的矛盾十分突出，各城市之间经济发展的差异很大，因此决不能搞一个档次、一个标准、一个模式的地铁建设。我们不仅需要先进型、豪华型，而更需要经济型、适用型。应突出节俭、适用的原则，严格控制建设投资，降低建造成本。要根据我国各城市规模、实力、发展、需求的不平衡性，从多层次、多方位、多标准、多模式探索、开拓、发展地铁建设。制定不同档次、不同层次、不同类型、不同量级、不同标准的地铁交通建设模式及发展策略，并可根据其经济发展水平逐步提高标准，使经济实力与建造档次相匹配。奔驰、宝马可以跑，桑塔纳、夏利也可以跑。西班牙的地铁建设也大都是简洁适用的原则，装饰性、附属性的设施较少，车辆档次并不很高，车站面积并不很大，装修标准并不豪华。建什么标准的地铁，要根据市情而定，量力而行、分层次发展，不能一个模式，一个标准。总之，地铁建设是以解决交通需求为目的，不以豪华、档次为目标；以经济承受力为标准，不以求新、求贵为尺度。目前我国大多数城市发展地铁都应该走这条道路。

三是制定我国城市地铁交通发展的规划和政策。规划我国未来十年，几十年及本世纪的地铁发展蓝图、目标、规模、里程、标准，明确发展地铁交通设施的政策、规定，特别是现阶段的投融资政策、规划政策、综合开发政策、建设政策、设备制造政策、运营管理政策等。

四是结合国外地铁建设的经验及国内近年来的建设实践，进一步补充、完善城市地铁交通建设技术规范和标准，严格技术、标准管理。进一步明确站场面积，装饰配套设施、设备、车辆、丁程建设、竣工验收、投资控制等规范和标准。

3．2在地铁产业的发展政策上，根据目前我国国情和地铁产业的现状，可采取四种不同的开放政策

①全方位开放：在投资、融资、前期可研、工程规划设计、工程监理方面，可充分利用国外资金、经验、水平全方位开放，实现高起点设计、高标准规划、高质量建设、高效能管理。

②限制式开放：我国是人口大国，建筑施工水平总体不差，除个别项目外，都可以国内为主。所以，在工程建设、施工方面采取限制式开放，国内队伍能做的，一定要给国内队伍做，增强国内队伍在地铁产业市场的占有率，并不断提高国内队伍的建设、施工管理水平。就目前地铁施工最先进的盾构技术，我国的队伍也完全胜任。

③依托式开放：设备、车辆制造方面，必须在依托国内企业的基础上开放，必须走合资、合作的道路，发展本国的民族工业，以逐步实现产品的国产化。这样才能吸收国外的先进技术、先进经验，形成一个比较完整的、门类齐全的地铁交通设备、车辆制造体系和产业结构；才能实现市场经济条件下的市场竞争。设备、车辆制造的国产化，是地铁产业发展和地铁经济发展的关键所在。

④带动式开放：在运营管理方面，应以国内、国外企业的联营为主、不要外商独资，以带动国内运营企业管理水平。

4.完善产业结构、自成产业体系

西班牙不是大国，但在地铁这个大产业、大项目上，基本是产业结构完整，自成产业体系，从规划、设计、建设、监理、设备车辆生产制造、运营管理等基本上都是国产化、本土化。造就了一批比较有实力、有竞争力的企业。所以出现了地铁高发展、低成本、强实力的局面，成为世界地铁产业发达的强国、产品输出国。

目前我国地铁的主要设备基本进口，这是我们不愿意看到的现实。地铁产业应该是中国国民经济发展中的一个重要部分，是中国建筑业、建材业、运输业、制造业、信息产业等相关产业的重要市场。中国的地铁建设不能走依赖进口、变相进口、基本进口的路子。中国是地铁需求的大国，世界上最大的地铁市场，必须走自力更生、自我发展、自我完善、自成体系、自我供给的发展民族工业的国产化道路，加速国产化，大幅度国产化，真正国产化。保住国内市场，抢占国际市场，努力从)电铁大国走向地铁强国。

国产化的历程可分三步走：第一步引狼人室，第二步与狼共舞，第三步把狼赶跑。在短时间内完成技术引进、技术转让、技术完善的过程，实现国产化的目标。

当前有关主管部门应作四项工作：

①列出产业需求目录。目前地铁产业市场状况怎样，产业有什．么需求场、有前景。什么标准，哪些产品有市②提业资源状况。国内有什么企业，生产水平和自幼有哪些，还缺什么，在哪里。

③制订产业发展规划、方向。制订产业规划，制订当前、长远、重点、相关的产业发展规划，计划、配置生产资源，明确我们要做什么，目标是什么。以市场为导向，制定产业开放及发展的政策，形成国内、国外两个市场，扬长避短，各尽所能，各取所需，共同发展的态势。

④调整、完善产业结构。制定经济结构调整、产业升级换代的相应政策，运用计划经济手段，对国内企业进行调整，充实、定位、提高。形成分工协作、产业齐全、结构完整、自成系统，从规划、设计、建设、设备、车辆、运营等一条龙国产化的产业链。降低成本、保证供应、完善服务。引导产业发展，促进自我完善，发展民族工业，实现产业国产化。使地铁产业具有与地上铁路及相关产业同样的规模效应开发产业资源、做好地铁规划

西班牙地铁在地上、地下、长途、短途、高速、低速、汽车、火车多种交通丁具的接驳，城市交通网络规划和土地资源的综合开发利用上都是成功的。如马德里立体车站就有地铁、城郊列车、高速列车、长途列车、小租汽车、公共汽车多种交通工具同时换乘，各种交通运行井然有序，快捷便利。大型的地下广场，地下三层，面积有几十万m2，犹如地下立体城市。

我国目前应制定地铁产业规划、管理及产业发展条例、办法，利用政策法规统一规划、建设，土地、资源综合开发利用，一并考虑多种交通工具的网络规划划我国城市地铁交通的发展。

5.地上、地下统一规划建设

明确地铁建设必须立体接驳，统筹规为了地面的发展，开发地下的资源。地铁、楼市、出口、广场、交通转换、商场、必须一次统一规划建设，不然就造成不可弥补的资源浪费和损失。可分步实施、分项建设，但必须统筹考虑、统一规划、综合开发。抓住地铁站，沿着轨道线，带动城市扩张，开发地下资源，以解决城市发展土地资源不足和高密度城区改造的问题。只有统一规划建设，综合开发城市地下空间，才能有效解决城市发展空间不足所引发的各种问题，使城市在高密度的开发中保持良好的生态质量和城市环境，并取得良好的经济效益和社会效益。在一定意义上说“规划就是生产力”，“规划就是经济效益”。

5.2各种资源、功能综合开发利用，带动地铁产业的发展

如房地产、物业、广告、通讯、培训、商贸等等。政府扶持地铁产业主要是两个方面：二是给金钱。根据我国的国情应采取给政策不给金钱，或多给政策、少给金钱的方式。持，经济上不补，或政策上多扶持，经济少补助的办法，增强造血功能，减少输血补贴，让地铁企业一业为主，多种经营，形成地上养地下，副业养运营，自己建设自己，自己发展自己的局面。在世界上目前只有香港的地铁赚钱，不但经营不要补贴，而且建设也不要投资。其中根本的一条经验就是政策扶持，多种经营，副业补主业，地铁资源综合开发利用。香港地下一个站、地上一座楼，立体开发、多层利用，不浪费一寸土地。港铁是香港最大的地主，所以香港地铁才能够实现自我开发、自我投资、自我建没、自我发展的良性循环。日本地铁在综合开发利用上也是成功的典范，日本地铁“站是珠、线是链、珠是区、链是城”。国内地铁投不起、建不起、跑不起，在某种意义上说就是地铁资源没有利用好，不能进入良性循环轨道。

5．3地铁交通网络规划是建设好地铁交通的关键所在

为充分发挥地铁作用，必的须在城市交通网络规划中就给予足够的重视，提出科学的、整体的、超前的地铁交通网络规划。建设地铁交通网络是几代人的接力工程，必须具有前瞻性，适度超前规划、建设，尤其是及早做好网络规划和用地控制。

特别要解决好各种轨道交通系统之间、地铁网络线路之间、各种交通工具之间的换乘接驳关系，实现地上、地下、长途、短途、火车、汽车、有轨、无轨网络线间的合理衔接、平行换乘、立体接驳。统——规划，长远考虑，这样才能方便群众、节约投资，避免二次建设，提高整体规划建设和服务水平。

5．4充分发挥地铁在城市建设发展中的辐射带动作用

老城市可以是疏导刑，新城市可以是引导型。实践证明，地铁所到之处交通得到缓解，楼宇得以兴旺，土地增值、人口增加，居住、商业、文化、社会等区域迅速形成。对于解决城市矛盾(人口、交通密度等)、改变城市布局、实现城市环境和交通综合治理、引导城市发展都有着重大的作用。在某种意义上说，地铁是城市交通的生命线、城市经济的繁荣线、城市发展的引导线，应和城市规划建设与时俱进。

5.5正确引导，转变政府相关部门、地铁人员的思想观念，搞好地铁产业的统一规划、综合开发动地铁产业的发展土地、资源是国家所有，地铁公司也是国有企业，非竞争性垄断行业。地铁企业行为，也是政府行为，地铁企业利益，也是国家利益。政府和地铁企业的利益、目标是—致的，地铁公司是政府地铁产业的代表、政府利益的代表；地铁企业的收益用于地铁的投资建设，不会肥水流入外人田。给予地铁公司土地、资源开发的政策，就等于不给或少给地铁公司投资或补贴。政府应以地铁公司为载体进行地铁土地、资源的综合开发利用，这是利国利民的大好事。在地铁建设开发中，资源不可再生、开发不可再来，大投入、才能大产出，大开发、才能大发展，高起点、才能高收益。当前如何转变相关人员的思想观念，妥善解决法律、政策、技术等方面的问题，支持地铁土地、资源的开发利用，是地铁产业发展的关键所在。各有关部门和人员，都应坚持统一规划，综合开发的原则。不能近视、近利，不然会给国家造成巨大的损失，犯不可挽回的错误：吸取地卜建设的教训利用好地下资源，才能实现经济的可持续发展。

6.强化工程管理、搞好地铁建设

地铁建设从规划、设计、施工、制造、安装到运营是一个庞大、复杂、多专业、多门类的系统工程。西班牙等发达国家在地铁建设上已形成了一定的建设管理经验，非常值得我们去借鉴。但是在地铁建设这个领域，从丁程管理这个角度来看，还有许多问题有待开拓和研究。可以这样说，地铁建设无论在国内、还是在国外都为工程管理提供了广阔的发展空间。

目前我们遇到的主要工程管理问题就有：

6．1城市轨道交通网络规划

规划是地铁建设中最重要的一环，是一个动态的进程，必须随着城市的实际发展不断调整和完善：虽然交通网络规划目的是要确保轨道交通建设与城市的发展相适应，确保线路与人们出行主流相适应：但是由于城市发展的难以预见性和社会发展的复杂性，都难以建立十分准确的研究模型和确定通用的规划方法。在这方面如何提高城市轨道交通系统综合规划的整体性、科学性、经济性、前瞻性及符合21世纪城市发展及环境的要求，是我们面临的重大课题。

6．2工程建设决策体系

地铁由于它是一个线型的，点点相连的，涉及专业众多，复杂的系统工程。任何一个问题都可能与整个系统相连，真正“牵一发而动全身”。如何做出正确决策，如何顾及工程全面，是一个十分复杂、艰巨的事情，一个好的决策体系的建立十分重要。应该首先建立一个技术、经济论证及保障体系，为决策提供科学依据，其次是在技术和经济的基础上的综合统筹，综合考虑国家法律、政策、周边关系、合同关系、管理体系、运作体系等，最后才是行政决策。

6．3工程管理模式

由于地铁的线性、系统性、复杂性等，地铁建设的工程管理模式就非常重要。从国内来看，北京、上海和广州的管理模式不尽相同，各有优缺点，职能制、阶段制、项目制、矩阵制等等都有体现；地铁建设的管理，应该说主要有两个层面：一是微观管理层，这一层同一般的房屋建筑区别不大；二是宏观统筹层，这一层十分重要，国外有“OPM-OverallProjectManagement”机构(项目统筹部)作为统筹中心。管理模式关键是要与本市的市情相适应。

6．4工程计划体系

国外十分重视工程计划(策划)管理，计划不只是施工单位的事，而且是建设、监理单位的事，在所有管理工作中摆在第一位。法国索非图曾经围绕计划管理软件编制的工作程序就命名为“项目管理程序”，起初我们不理解，认为最多算“计划管理程序”，但目前看来是有道理的：现在世界上比较流行的计划管理软件“P3"，由美国“普华”公司开发。它把网络技术和计算机技术相结合，根据工程管理模式编制了管理软件。软件中既有计划管理，费用也融入其中，还可设置质量预警，合同索引和文件索引等。实际上，以计划为龙头，辅以费用、质量控制点、和记录事件发生等等，为现代管理(预控)理念提供了开展工作的基础。

6．5工程接口管理体系

接口一词主要出现在计算机程序设计当中，确定各子程序之间的连接关系。但接口问题存在任何事物当中，尤其是复杂的系统。地铁工程因其复杂性，接口问题十分重要，有工点与工点之间的接口、专业与专业之间的接口、有技术接口、管理接口、有物理接口和时间接口等等。如何管理和统筹好接口问题是确保工顺利实现的关键。对接口问题，我们通常是遇到接口问题时召开—个协调会，解决落实接口各项工作，这样做从总的要求来看能解决问题，但是从系统性、事前、细致和避免重复的角度要求来看则远远不够。应该像计算机编程人员那样事前、预先设置、计划好来处理接口问题，才能满足高标准管理的要求。另一方面接口问题的处理非一人或单个部门的事情，需要各个单位和部门、各个系统和专业共同协作才能完成，而且它贯穿工程建设始终。因此接口问题的管理组织、方法等是有待研究和发展的课题。超级秘书网

6．6工程编码系统

科学、合理设置工程编码系统是地铁建设中一项基础工作，这不仅是管理计算机化的需要，而且是计划、接口、工程分类、文件分类、信息合理流通的需要。

6．7工程领导、协调体系

地铁工程是城市基础设施建设中的特大型工程，是跨行业、多专业、多部门的综合性工程。是涉及计划、规划、建设、城管、交通、铁路、公安、环保、消防、道路、供电、供水、供气、供热、通风、航空等多个行业和部门。要统一指挥领导，协调这些诸多单位就必须有一个权威的机构和权威的人士-在一个城市，只有市长这样的人物才能有这样的权力。因此地铁建设，政府高层的参与是必须的，必须有市长任领导、有关部门领导参加的指挥、协调机构，来解决地铁建设中的纷繁、复杂的诸多问题，才能保证地铁建设的顺利进行。

以上仅是几个主要的工程管理问题，还有许多具体问题：如技术管理、规范标准等都需要我们去研究、探讨。对于地铁这样一个庞大、复杂的系统工程，建设的好坏，关键是管理，管理是决定一切的。只有抓好管理，才能建好地铁。

7加强产业服务、建立行业组织

西班牙行业组织健全，作用很大，代替政府行使相当一部分组织管理职能，很多社会职能也由行业协会。我们接触到的外贸、制造、建筑等行业都有协会。这些行业组织，有地位、有作用、有实力，而且机构很庞大，仅外贸协会就有400多人。

(1)建立独立、强大、健全的产业服务，行业组织。地铁在中国是发展中的产业、新兴的行业，处于发展的初级阶段：目前作为一个协会下属的学会的分会的专业委员会成员，与地铁产业的地位、作用是不相称的。特别是在实行社会主义市场经济，减少政府审批的形式下，在全国各地地铁企业没有统一主管机构、没有统一经营模式、没有统一归属部门、没有统一管理政策的情况下，就更需要有一个归口、统一、独立、满足产业发展需求和与之相适应行业协会，以加强地铁行业的管理、引导、领导，代替行政管理部门，在主管部门的指导下，开展行业的管理、拓展等工作。

(2)召开行业会议，解决行业问题。实现各城市间、各企业间的信息沟通，技术交流，经验介绍，企业改革，问题研讨，业务培训，政策研究；解决投资融资、规划设计、工程建设、设备制造、运营管理、产业发展等方面的问题，为企业、产业的发展和国家主管部门提供服务。

(3)举行产业发展的展销、促销活动。促进国内外市场、各企业、产品间的交流、合作。

(4)组织产业学术研讨。从中国地铁发展理论和实践上、国内国外两个市场上，来探讨地铁产业的发展、技术的进步。努力形成地铁建设的中国风格、中国气魄、中国特色。

(5)制订行业规则，规范市场管理。形成一个良好企业发展环境，规范企业行为，管好地铁市场打好产业发展的基础。

(6)当好政府的助手、参谋，当好企业的桥梁、纽带。

8.利用第二空间、构筑地铁文化

地铁不仅对城市经济、城市建设、城市发展、城市生活都有巨大的推动作用，而a对社会文化、城市文化也有重要的促进作用。西班牙等地铁发达国家的社会文化，城市文化也都充分反映了这一点。地铁作为人们社会生活空间一道亮丽的风景线，必然对社会文化、城市文化带来新的亮点。地铁的建没和运营不仅为社会提供新的生活空间，而且为社会构筑了新的文化氛围。

地铁是“三个代表”的实践工程。地铁与社会的发展，生活水平的提高，生存环境的改善的要求是相适应的，代表了广大人民群众的根本利益；地铁在城市公共交通中体现了高效、节能、准时、环保等先进交通工具应有的职能，代表了先进生产力；地铁是当今世界先进社会的—个象征。在构建地铁产业，发展地铁经济的同时也随之产生了先进、现代的地铁文化。它是随着广大人民的根本利益、随着先进生产力发展而产生并发展的。在人类社会这个第二空间产生并形成了许多独具特色的现代意识、先进思想、时代观念，文化氛围。地铁文化是现代文化，城市文化、社会文化、先进文化的重要组成部分代表了社会先进文化的发展方向。努力构筑、发展地铁文化，是我们地铁建设者和社会工作者、全体公民的重要使命。

篇（5）

2、市场经济社会中经济利益的不一致性决定了调剂资金余缺必须运用信用手段。

市场经济条件下，资金剩余者和资金短缺者是不同的经济利益主体，这就决定了资金余缺的调剂不能是无偿的，而必须是有偿的，即资金剩余者暂时让出资金是以在约定时期收回资金并索取代价为前提的，资金短缺者也是以暂时使用并支付报酬为条件的，这就产生了信用关系。

3、市场经济中信用关系无处不在，债权债务的信用关系是最基本、最普遍的经济关系。

市场经济下，不论是个人、企业、政府、还是金融机构，都需要利用信用来满足各自不同的需求。企业都不可避免地要利用信用活动来保持生产连续进行或扩大生产；政府几乎没有不发行债券的，利用信用关系生产公共产品，调控经济活动；银行通过办理个人储蓄,吸收企业、政府存款,发放贷款来促进国民经济发展；个人一方面通过银行存款或购买企业、政府债券成为债权人，另一方面也通过消费信贷、分期付款等方式获得信用而成为债务人。发达国家更是普遍。这些信用关系相互交织在一起，成为联结所有经济活动主体和一切经济环节的纽带。经济越发展，债权债务关系越紧密，信用越成为经济正常运转的必要条件，一旦遭到侵害，就易引发债务危机、信用危机和经济危机。今年，在经济信用高度发达的美国发生的由次债危机引发的信用危机进而导致世界金融危机的爆发，最终造成美国历史上的再一次经济危机就足以说明。从这个意义上说，现代市场经济实质上是信用经济。4、从信用对现代市场经济的作用来看，虽然有时会有副作用，比如造成市场的虚假繁荣而引发泡沫经济，但主要还是发挥了积极的推动作用。通过信用解决了资金分布不平衡的问题，提高了整个社会资源配置的效率，使经济部门协调发展；通过信用可以把社会上一切闲置资金集中起来转化为资本，从而大规模地迅速扩大资本量；通过各种信用工具结算手段的运用，加速了商品流转，缩短了流通时间，节约了流通费用；通过消费信用可以提高消费者的总效用。

总之，人类社会发展到商品经济时期后，经济领域的信用关系也就相伴而行。只是在以物易物的交易和以货币为媒介的交易的商品经济时期，信用关系即信用交易并不普遍，随着商品经济的发展，商品赊销和货币借贷行为等债权债务的逐渐普遍化，特别是发展到现代市场经济阶段，信用关系已无处不在。现代市场经济中的信用形式和信用工具丰富多彩，而所有信用形式的采用和信用工具的使用都是建立在信用提供者和使用者相互信任的基础之上，信用成为了市场经济正常运行必不可少的要素。因此，信用经济是市场经济高度发达的产物，同时反过来又极大地推动着市场经济的发展，现代市场经济实质上可称作信用经济。

论文关键词：市场经济现代市场经济信用信用经济

篇（6）

畜牧实用技术的推广普及，降低了养殖成本，增加了经济效益

结合“科普之冬”、“科普之春”活动，通过举办培训班、进村入户现场授课等形式，继续推广一批增产增收效果明显的畜牧实用技术。第1季度，全市共举办各类培训班20场次，发放技术手册及宣传材料1.5万份。其中，推广发酵床养猪面积累计达到6万平方米，养猪数量达10万头，直接增加经济效益800万元；推广秸秆养畜技术，奶牛基地以推广全株青贮玉米为主；肉牛、肉羊基地以推广秸秆黄贮为主，全市50%以上的秸秆已转化成饲料，既增加了牛羊的饲草饲料来源，由充分利用了阜新市丰富的秸秆资源。

服务体系进一步完善，保障畜牧业持续健康发展

建成畜牧业专业合作社218个，成为农户与市场、加工企业之间的桥梁和纽带。建成种畜禽场40个，畜禽良种培育、扩繁和推广体系进一步健全。有饲料生产企业33家，年生产加工能力40万吨。建立了畜产品安全体系，阜新市成立了畜产品检测中心，市和阜彰两县均成立了畜产品安全监督机构。基层体系建设取得新进展，乡镇监督所工作经费和人员工资均列入了县区财政预算，村级防疫员的补助额度有所增加。建立健全了市、县、乡三级畜牧业信息网络，为畜牧业发展提供及时有效的信息服务。

篇（7）

自上世纪80年代以来，以资本价格、市场业务、资本流动自由化等为基调的金融自由化成为世界经济发展的潮流之一。对于处在改革深化中的中国金融业来说，主要发达国家和发展中国家金融自由化的政策实践具有一定的借鉴意义，同时它们的教训对中国的金融改革是一种启示。

金融自由化的经济背景比较

发达国家的金融自由化源于20世纪30年代的大萧条。1929年，以美国为首的西方发达国家遭受了经济金融危机的打击，金融业几乎处于瘫痪状态。因此，大萧条过后，美国便率先加强了对金融机构和金融市场的管制，其他国家纷纷效仿。二次世界大战后，凯恩斯主义经济理论和政策盛行，资本主义国家对经济生活进行干预。金融业方面，各国政府普遍认为过度竞争是导致金融业倒闭的主要原因，于是纷纷强化对金融业的监督控制，试图消除金融存在的不稳定因素，维护金融长期稳健运行。例如：美国在1935年、1966年先后将Q条例（对存款利率进行管制）的适用范围扩展到联邦存款保险公司保险的非会员银行；对银行投资证券、新银行的开设都做了限制；加强对金融市场和金融机构的管理与监督。这些措施促进了战后国民经济稳定增长，但也使金融部门由于过分管制而失去了活力。于是各主要发达国家于20世纪60年代后期开始金融自由化改革，并在20世纪80年代中后期达到。

发展中国家的货币金融制度大都是在战后建立的。由于生产力落后的一致性规定了发展中国家的货币金融制度具有经济货币化程度低下、金融体系欠发达、金融资源极为有限的特点。另一方面，政治上取得独立的新兴国家，在当时的发展经济理论的影响下，把工业化看成减少进口，减轻外汇约束并积极扩大外汇储蓄，改变二元经济结构的必由之路。政府为了把稀缺的资本导向工业部门，除了减免税收外，对货币金融系统进行了严格管制。其结果是发展中国家普遍建立起以抑制为特征的货币金融制度。这种制度对这些国家经济发展初期集中利用国内储蓄资源、保持金融体系的稳定发挥过积极作用，也在一定程度上支撑了进口替展战略的实施。但是，政府信贷配给金融资源也导致投资效率低下，效率高的小企业和私营经济部门无法得到资金，只能从地下市场以较高的利率获取资金，或进行内源融资。汇率实行严格管制，造成对本币的高估，抑制了出口，影响国外资本的利用。因此，抑制型金融体系妨碍了发展中国家经济的发展，改变政府干预的内向型发展模式，实施金融探化发展战略成为促进发展中国家经济持续增长的重要环节。

金融自由化动因的国际比较

从第二次世界大战到20世纪70年代，西方资本主义国家普遍经历了一个经济高速增长的“黄金时期”，各主要工业国家的GDP平均增速为7%-10%。因此，较之发展中国家，发达国家金融自由化主要是为了解决市场深化进程中出现的金融结构与金融管理体制的矛盾与冲突，即以金融创新为特点，本质是市场深化进程中的金融重构。

发展中国家推行金融深化发展战略之前，普遍存在金融抑制，如低汇率、低利率、信贷配给、贸易保护等。在其经济发展的初期，“金融压抑”似乎有一定的合理性，因为它能使政府有效地控制资源配置，为经济起飞创造条件。但随着经济发展的加快和市场体制的日益健全，其弊端则越来越明显，其中最大的弊端就是金融机构的效益得不到提高，从而限制了金融部门的发展，对经济起飞构成了“瓶颈”。因此，它决定了发展中国家实施金融自由化的目标有别于发达国家。它是为了调动国内私人储蓄，增加金融储蓄对国内生产总值的比例，保证投资更有效以及通过更多的金融储蓄减少对财政储蓄、外援和通货膨胀的依赖。其本质是为了消除“金融抑制”，解决落后的金融制度与经济发展之间的矛盾，以解除金融抑制为特征。

金融自由化动力的国际比较

从金融自由化的动力来源看，大多数工业化国家的金融自由化是其经济自由化发展的组成部分，源自经济体系的内部力量的推动。随着现代市场经济体系的发展与完善，金融业本身的市场化、自由化成为经济发展的客观要求。尤其是像美国这类具有完善市场条件的国家，金融自由化主要由市场力量推动，由微观经济主导，而不是政府主导。政府在金融自由化进程中的作用主要是进行法律法规的重建，为自由化提供制度支持。从金融微观主体角度看，动力来自竞争压力下的创新。在工业化国家，由于市场竞争非常激烈，商业银行等金融机构提升竞争力显得非常迫切，而提升竞争力的重要途径是创新，创新就要突破已有的规则和束缚，获得更大的自由发展空间。活跃的金融创新成为金融自由化的直接动力。在金融创新发展过程中，政府在信贷和利率方面的控制程度越来越松，逐步解除了对金融机构的各种束缚，让市场机制充分发挥作用，同时也去积极应对创新带来的金融风险，完善金融监管体制，确保金融稳定。

发展中国家金融自由化改革的动力与发达国家有所区别，这类国家经济市场化程度低于发达国家，市场机制并不完善，金融自由化的动力来源外部竞争力和内部追求效率的需要。从外部力量看，20世纪70年代以来，国际资本流动和金融一体化发展程度的加深，原来的金融管制难以达到有效配置金融资源、实现货币政策和产业政策的目标，从而导致本国资本的外流和国内宏观经济的不稳定。从内部力量看，国内经济在市场化进程中要求金融部门更具有效率，金融部门市场化程度急需提高。新兴市场国家的金融自由化大多是与经济市场化同步进行的，构成了经济市场化、自由化的一部分。这是与发达国家以市场为基础的金融自由化的根本不同。

金融自由化理论基础的国际比较

从20世纪30年代经济危机到20世纪70年代，以美国为代表的早期工业化国家奉行“国家干预主义”，在金融内部实施比较严格的管制制度。但是，经历约20年的较快发展后，到20世纪60年代末到70年代初，工业化国家出现经济衰退，经济发展陷入“滞涨”的泥潭。一些经济学者开始思考金融发展与经济增长的关系问题，金融管制还是否有效成为人们新疑问。以弗里得曼为代表的货币主义认为，货币数量的变动在经济生活中起着决定性作用，任何相机抉择策略的必要性并不那么明显，对经济的任何干预都有可能加剧，而不是缓和经济震荡。因此，在货币主义看来，国家最好不要干涉经济。以哈耶克为代表的新自由主义者也持有类似观点。他们认为，西方社会的弊病是由于国家干预太多造成的，如果国家干预少一点，竞争就会进一步加大，垄断就会大大减少。如果国家用人为的方法（如管制、财政方法等）来干预资源配置，其结果必然是降低经济效率，提高产品价格，导致通货膨胀，使经济陷于不稳定之中。这些理论转变了人们对金融管制和货币政策应起什么作用的看法，对大萧条的重新估价直接导致了20世纪80年代的金融改革，并在很大程度上左右了改革进程。发展中国家金融自由化还受国际金融自由化和金融深化理论的影响。由于经济一体化和国际金融自由化趋势的出现，使发展中国家政府和金融当局对金融系统的管制权有弱化的趋势。况且，从20世纪70年代开始，国际货币基金组织对发展中国家提出实行利率自由化的要求。而爱德华•肖与罗纳德•麦金农金融深化理论的提出，又为发展中国家推行金融深化战略提供了理论基础。肖与麦金农认为，发展中国家通过实施金融深化战略，可以在本国资金市场上筹集到经济发展所需要的资金。发展中国家也认识到金融抑制阻碍了经济的发展，因此有必要放松金融管制，提高利率水平，促进储蓄向其他金融资产转化，进而促进经济增长。

金融自由化成效的国际比较

西方国家金融自由化实践的动因源于经济发展的需要，而金融自由化也给经济发展、金融深化带来了一系列正向效应，从而使金融自由化取得了丰硕成果。仔细分析不难发现，虽然不同国家所采用的改革方式不同，但都取得了较好的效果，比如英国、新西兰实行的是激进式的金融改革，而美国、日本等国却实行的是渐进式改革，但却异曲同工，这些国家都取得了很好的效果。

一些发展中国家由于对金融自由化理论理解不透，实践中不能根据自身情况推进具体改革，以致改革没有取得成功。总的来看，虽然各国的情况各异，取得的效果各异，但都可以从中吸取不少经验教训，形成对我国的有益借鉴。在发展中国家进行的金融自由化实践中，尽管南锥体国家与亚洲国家和地区采取的方式不同，具体实施带来的结果也有很大差异，但金融自由化实践确实给发展中国家的金融业带来了许多新变化：利率自由化有利于发展中国家的出口增长；当面临国际投机攻击时，高利率客观上使得投机资本进行攻击的成本加大，不敢轻易进入，从而可以用于保护本国货币；外资金融机构进出自由后，竞争加剧，从而提高了国内金融机构的效率。金融自由化在发展中国家取得了成效，同时也带来了一些负效应：破坏了经济的良性发展；金融市场无法良性运行；金融业的脆弱性加大。

结论与借鉴

首先，金融自由化是工具而非目的。金融自由化是克服由“二元”市场结构所导致的“金融抑制”的有效途径，单从金融自由化本身的功能而言，它也仅仅是一种工具或手段，而非金融体制改革的目的。转轨经济应着眼于服务实体经济推进金融改革，脱离实体经济的金融体系是危险而脆弱的。如果在金融体制改革的过程中，把利率自由化、金融业务自由化等作为目标，而不管这些措施实施的条件、后果如何，必将导致金融自由化改革的失败。

其次，金融自由化不是无条件的金融自由化。金融自由化进程与经济市场化进程相统一，与政府、企业和金融机构行为理性化和成熟化的进程相统一；同时，金融深化的速度安排还要综合考虑国内外政治、经济环境的变化以及时进行必要调整，发达国家的金融本身就比较自由化，对利率往往只有上下限的控制，放开较易。而发展中国家对利率多数存在严格控制，因此，从严格控制走向放松，绝非易事。发达国家的经济实力强劲，市场发育程度高，不怕同别国竞争。而发展中国家经济实力较弱，如完全开放，很可能被它国投机者操纵市场，以致产生金融危机。

再次，金融自由化不是无序的金融自由化。金融自由化不应排斥金融监管。事实证明，由于一些国家金融监管体系不健全，加之金融自由化的进程过于激进，因而造成了金融体系的不稳定性。在金融监管体系不健全的条件下，发展中国家推行金融自由化在使金融体系多样化、竞争能力增强的同时，也给金融监管造成了负担过重等问题，金融监管体系的发展与完善跟不上金融自由化的速度，金融自由化往往会陷入无监管或监管漏洞很大的状态。

参考文献：

篇（8）

1产业化和权益平衡



1.1城市绿化是一门新兴的环境产业

（1）绿化的环境功能，是潜在的生产力，融合在社会生产的全过程中，作为一项重要的环境资本，是可持续发展的保障条件之一。许多城市和社区出现了“以绿引资，因绿兴市”的连锁反应，因环境改善、景观美化而招来投资者、旅游者，繁荣了经济。有的城市计算建设投入与产出之比达到1∶5的高值。一次投资长期受益，走上了环境与经济互相促进、协调发展的道路。有远见的建设者、开发商，为了适应当今人们注重环境选择“择绿而居”的时尚，自觉地投入土地、资金兴建绿地，成为决策的热点。因为有了绿色的环境而房价上升，楼盘热销，绿化与物业市场出现了密不可分的“经济波澜”。

（2）城市绿化形成的“经济波澜”渗透在社会经济和人民生活的各个方面。结合城市建设工程进行绿化建设，以及在人口稠密、建筑拥挤的地区进行“拆房建绿”，对国家和建设单位来说，都是一笔不小的投入。但是绿化建设所形成的经济动力，涉及许多经济领域。首先是提高了环境质量，提升了地区的物业价值，改善了居住条件，造福人民；拉动了房地产市场、金融市场、装潢市场、建材市场、劳动力市场、搬运市场等。除了投资者直接受益以外，对社会经济的拉动作用是很大的，只要进行综合核算，其经济效益将大大超过投资额。由于经济效益的诱导效应，提高了投资主体的“绿化觉悟”，推动了绿化建设的自觉性、主动性。

1.2权益的平衡问题值得探讨

城市绿化所形成的环境效益，不受疆域的约束，无论投资者还是非投资者，都可以不受限制地在自然空间里均衡地得到享受，由此形成了环境效益普遍性的特点。市民作为纳税者，享受绿化的环境效益是合情合理的。但是，当某些经济实体因城市的绿化环境使他在经济活动中受益时，他不需要通过市场付出代价，又形成了绿化经济效益外部性的特点。对那些没有依法负担应有的绿化建设任务或没有达到法定绿化数量的单位来说，实际是他们占用了社会的环境资源。对这类单位应该以环境评价、计量为标准，他们应该向社会做出补偿。把外部化的经济成本转向内部化，才能从利益驱动的高度，调动其绿化建设的自觉性、主动性。同样，某些依法进行了环境绿化建设达到或超过法定指标的单位，他们投入了土地、资金，对城市绿地系统做出了贡献，他们是城市环境质量的生产者。政府对这类单位在税费负担方面给以优惠才比较合理。

但是，目前对绿化的环境效益，还处在有认识无评价或有评价无计量的状况。多数单位对绿化的效益还停留在从概念到概念的水平上。现在有一些先行单位，对绿化的环境效益进行了经济效益评价、计量，取得了较好的效果。



2绿化管理法制化



根据市场经济体制和城市绿化事业发展的新阶段，增加“依法治绿”迫切性，需要以法制保障绿化事业的发展。目前应该清理计划经济体制的影响。在《城市绿化条例》的基础上，对改革开放以来行之有效的政策措施用法律形式固定下来，修改与市场经济和“入世”不相适应的法规、条例。至少应该研究以下这几个方面的问题：

(1)面对绿化事业社会化的特点，确立绿化建设在经济社会发展中的地位、社会各方的职责和权益；

(2)面对绿地面积增加、质量提高的现实，确立全社会发展绿化和维护绿化的法律保障；

(3)对新兴的、发展中的绿化产业，要依法规范市场秩序，建立相应的中介机制、监管机制。3管理策略

3.1加强维护“绿线”的严肃性

“绿线”的划定是实现绿化规划的前瞻措施，维护“绿线”比划定“绿线”更重要。当今实施的“拆房建绿工程”，对当代人来说是个大成就，但需要以数倍、数十倍的投入进行环境重塑。前车之鉴不容忽视，以多少无奈吞下历史的苦果，不要因现在的宽容给后人留下隐患。应该严守规划，从法制出发，像维护“红线”一样，维护“绿线”的严肃性，控制建筑物、构筑物的新建，制订土地转让、土地借用、房屋拆建等的法制措施。

3.2调整农业生产结构，协调绿化发展

当今，城市绿化是涵盖城乡的系统工程，近郊、远郊都纳入了城市绿化系统规划之中。调整农业生产结构、采取绿化与生产相结合的措施、开展多种经营，是城乡一体化大规模发展绿地的基本措施。回顾人类的生产历史，绿化、植树从来就是谋求生存、富民强国的手段。为农业生产者开辟生产致富的道路，是发展绿化的必由之路。在法制建设和绿化管理中，应该研究解决资金投入、合作经营以及土地使用、农业税收等方面的扶持政策。

3.3养护管理法制化

城市里的一切绿地、树木，不论所有权属于谁，都是绿化系统的组成部分。做好所有绿地、树木的养护管理，使其茁壮生长，是发挥绿化效益、提高城市绿化水平、巩固绿化成果的关键，与发展具有同样意义。我国法律、法规已经规定，即使是绿地、树木的所有者，也不准损坏树木、侵蚀绿地。绿化事业发展到目前的水平，需要以立法的形式把绿地、树木、养护、管理列为所有者的责任。国外在城市绿化管理中，不乏这方面的先例。需要制定不同的养护质量标准，把养护管理责任落实到单位和市民中去，建立赏罚法规。同时，兴办绿化养护企业，开发绿化养护市场，实行集约化经营，为社会绿化养护服务。

篇（9）

二、FDI加剧中国环境污染原因分析

1投资母国政府方面

发达国家政府都建立起完善的环境保护法律制度，如美国颁布《清洁水法》、《清洁空气法》等，实施排污许可证制度，并对违反排放行为进行严厉制裁。环境保护主义的盛行加上严密完善的监管制度和措施加大了发达国家企业发生环境污染的成本，如美国企业处理1吨有毒废物的费用超过400美元。对于一些高能耗、高污染、低附加值的产业，企业只有两个选择：停止生产或将生产转移到环境规制宽松的国家。美国环保署在2006年出台标准降低苯和其他有毒污染物的排放；2007年通过了东部削减污染排放法案，制定了严格的限制和削减氮氧化物、二氧化硫排放的计划。美国企业在严格规制的压力下，为降低成本和追求利益最大化，就会把相关污染产业的生产进行跨国转移。投资母国主要通过三种形式将污染产业转移到中国：第一，将那些会造成环境污染，并在本国已经淘汰的技术和设备出口到中国。中国的技术水平落后于发达国家，国外淘汰的技术在中国仍然比较先进并有市场需求。在引进落后设备的短时间内会利于推进经济发展，但是从长期看最终会因环境污染而损害经济的正常发展。第二，推动危险性高、污染排放大的企业向中国发展。这些外资企业将生产转移到中国，可以降低其环境成本，还能向中国输出环境治理技术。第三，由不良外资企业假借原材料进口将大批工业废弃物运到中国。例如美国，每年都有60%的电子垃圾出口到中国。另据相关统计，发达国家每年向中国转移5000万吨工业废弃物，其中大部分散布到东部沿海地区。这些工业垃圾对地下水、大气和土壤都造成严重污染，破坏了中国的自然环境，危害了中国人的身体健康。

2FDI企业方面

外资企业在中国投资主要是为获取利润，而排污治理费用是较大的一部分成本，所以外资企业对于中国环境保护的积极性不高。当然外资企业为了维持其跨国公司的形象和应对中国环境规制的要求，也会采取一定的环境保护措施，但实际上许多来自发达国家的外资企业在中国和其母国采取的是“双重标准”。薛伟贤、刘静研究提出，跨国公司在东道国产生污染主要是由于缺乏社会责任感，同时在本国与东道国采取不同的环境保护标准的结果。出现这种情况的主要原因：一是中国长期将GDP作为各地方经济发展的主要考核指标，结果地方政府为了完成考核任务，以牺牲环境为代价，纷纷降低环境标准来吸引外资；二是在中国并没有形成强烈的环境保护意识，人们过于容忍外资企业污染和破坏环境的行为。例如日本政府多年前就禁止本国企业生产、销售多种类型的电池。但这些电池的生产却通过日资企业不断地转移到中国。这些都反映出来自发达国家的FDI企业将污染生产转移到中国这一现状。

3国内地方政府方面

为保护自然环境，实施经济的可持续发展战略，防止对外招商引资过程中造成对资源的过度开发与生态破坏，中国政府作出了积极努力，如颁布了《环境保护法》、《水污染防治法》、《环境空气质量标准》等一系列法律规定。但是由于长期以来的惯性，各地方政府以经济建设为首重，环境保护观念淡薄，对环境保护与治理的投资远远不够。另外还有一些地方政府在引进外资方面急于求成，只重视引进外资的数量，忽略对外资的质量和在环境保护上的监管，主要表现在对外资企业的选址、环境影响评价等方面工作简单应付，结果是虽然在一些大型生产建设项目上取得了良好的经济效益，但是却产生了严重的环境问题。这种为获取短期利益而牺牲长远利益带来的后果：第一，各地方政府为提升政绩、吸引外资无底线降低环境标准；第二，企业的环境保护意识愈发淡漠，最终对自然环境的破坏会日益严重。

三、利用FDI推动产业升级改善环境质量的对策建议

1合理引导FDI的产业流向

首先，应引导FDI投向低污染、低能耗产业和高新技术产业。适当限制外资对于低附加值、高能耗和高污染产业的投入，对投资于这类产业的FDI提出更加严格的环境保护要求。对那些污染严重、影响深远的工业项目，外商投资更应持谨慎的态度。同时应加强对投资项目的污染评估，并提出严格的污染防治要求。其次，应制定倾斜政策引导FDI对农业和服务业增加投资。作为经济的基础产业，中国农业在规模化程度和机械化程度上都远落后于发达国家。引导FDI投资农业生产能够有效促进中国农业生产技术和农业现代化水平的提高以及农业生态环境的改善。

2完善环境保护的法律制度

建立完善的法律制度、加强执法力度，是实施环境保护的重要举措：第一，应建立起科学系统的环境保护法律体系，并且加强法律规定的技术标准，既要设定原则性要求，又要包含具体的实施办法、违法制裁措施，提高法律的执行性。第二，积极促进中国环保法律制度与国际规定接轨。与发达国家相比，中国各项污染物排放标准都比较低，对违规超标排放的惩罚力度也明显不足，结果就会使企业因违法成本过低而不积极采取有效的环境保护措施，并容易造成跨国公司进行污染的国际转移。第三，建立污染密集型产业目录，对污染产业实行重点监控。对相关企业应进行严格的准入审查，明确企业只有生产规模和防污技术水平达到要求才能获准进入，并在进入后继续严格监控其生产行为，防止其排污超标。第四，建立企业污染情况档案。根据法律规定，将企业按照其环境保护实施及治污方面的执行业绩来进行分类，并重点监控级别低的企业，同时鼓励企业进行技术创新和排污达标争优创先。

3引进绿色GDP理念，建立绿色GDP考核体系

推行绿色GDP是近年来的新理念。绿色GDP是指在传统GDP基础上扣除环境成本和资源成本带来的经济损失，如环境污染、自然资源的退化、教育倒退、人口数量失控、管理不善等，从而得出真实的国内财富总量。引进绿色GDP理念，不但能反映经济真实发展状况，还能反映经济发展的健康程度。绿色GDP占GDP比重越高，表明经济发展越健康。以往中国地方政府把引进外资数量作为主要考核政绩的指标，导致地方政府对外资疏于审查和管理，忽视对本土环境的保护。引进绿色GDP理念、实施绿色GDP考核就可以使地方政府摒弃过度让利来吸引外资、牺牲环境来争夺外资的做法，促使其在引进外资时更重视外资的质量和对环境的保护，加强外商投资项目的科技含量、选址标准、环境评价等方面的审核，强化对污染严重企业的管理。

篇（10）

证券发行管制制度设计思路是否符合福利经济准则？是否能够改进社会整体的福利水平？以及社会福利在证券市场的发行者和投资者之间的分配关系是否公平？我们可以通过建立一个基于塔洛克寻租模型的分析框架，分析证券市场的管制如何造成福利损失，进而分析证券市场低价扩容在改进社会福利水平中的意义，从而为股权分置改革完成后证券发行制度的渐进改革思路建立理论基础。

证券市场中的哈伯格三角

证券市场的价格水平是由证券供给和需求共同决定的，而证券的供给就是证券发行的数量和价格。一级市场是发行人和投资者的福利分配，二级市场是投资者之间的福利再次分配。流通制度中的一些问题主要与发行人和投资者之间的利益分配有关，因此，下面的分析以一级市场为基础。

一、证券发行市场的需求与供给

考虑一个封闭经济，如果将个人i持有的金融资产简化为无风险资产Di（银行储蓄）以及风险资产组合Ki（证券），这与我国目前金融市场结构的现实相符，我们可以在一个一期模型中讨论封闭经济中证券市场的需求与供给。设个人的总财富为Wi，则其预算约束条件为：

Di+PKi=Wi

其中，P为风险资产组合的价格向量，设无风险资产的期末收益率为r，风险资产的期末增长率为θ，这是一个正态分布的随机变量。则个人期末财富W′i为：

W′i=(1+r)Di+θKi

取期望效用函数：Eui(W′i)=-Ee-hiW′i=-e-hi[EW′i-5hiVar(W′i)]，对其最大化，可以得到封闭经济条件下证券市场的需求函数为：

P=Eθ/(1+r)-[h/2(1+r)]Var(θ)K

这是一条向下倾斜的曲线DD（如图1）。其中h为加总的绝对风险厌恶系数，它反应经济体内居民总体的风险厌恶水平。

如果不考虑证券市场上市资源的稀缺性，将证券的供给市场考虑为完全竞争，那么，证券发行的价格将等于资金长期边际成本。在这个价格水平下，证券的供给是无限的，该假设与我国的市场实际相同。这样，证券市场的供给曲线为一条水平直线SS（如图1）。

二、证券市场均衡、塔洛克四边形与哈伯格三角

图2是在不同价格水平下的证券市场均衡。当对发行市场没有控制时，只要证券发行价格不低于资金的长期边际成本，就有足够数量的证券发行，这时市场的均衡价格为PL，均衡的发行规模为KL。由马歇尔关于消费者剩余的定义，我们可以定义三角形ADPL为证券投资者剩余。

当对证券市场发行数量进行管制，而不对价格进行管制时，证券发行市场将在B点取得均衡，均衡价格为PH，证券投资者剩余下降为三角形BDPH。由于数量管制导致的高价发行，使证券发行人可以获得超过长期边际成本以上的发行收益，在图2中表示为四边形BPHPLC（在理论上叫塔洛克四边形）。这部分在没有管制的市场中属于证券投资者的剩余福利，被转移到发行人手中。但是，考虑整个社会（发行人和投资者）的福利水平，这种转移在没有别的因素存在时，在管制的条件下，社会总福利为梯形BDPLC。所以，社会福利的净损失为哈伯格三角形ABC。

证券发行市场管制的福利损失

因为哈伯格三角研究的是社会总的福利变动，所以，哈伯格将消费者剩余向生产者转移的部分没有纳入社会成本。但在管制的证券发行市场中，这部分转移是发行人和投资者之间利益分配的研究重点，它至少存在3个方面的问题：第一、政府如何进行利益的重新安排？第二、这种转移是否存在资源配置低效？第三、福利分配的合法性问题。

一、价格管制与塔洛克四边形的分割

在商品世界中，如果采取管制手段对某种商品进行限产，同时允许生产者自由定价，那么，生产者将利用产品的紧缺制定较高的价格剥削消费者，消费者的整体利益将受损——管制事实上成为了垄断经营的保护者。在这样的市场结构下，为了保护某种资源不得不对某种商品实行限产时，必须实行配套的限价政策来平衡生产者和消费者的利益。

我国证券市场由于存在证券发行管制和市场准入条件，对公开发行证券的数量限制使证券成为了“紧缺商品”，在这种条件下，市场化发行方式将严重损害公众投资者的整体利益。如图3，在进行数量管制时，市场化发行的均衡价格为PH，塔洛克四边形BPHPLC所表示的证券投资者剩余全部转移到发行人。为了避免这种极端情况，我国证券市场在采取数量管制（包括配额制、通道制、较高的上市标准以及限定融资额度）的同时，采取了价格管制（包括行政定价、最高市盈率限制），即对图3中的塔洛克四边形进行分割。它导致了我国证券发行制度始终面临两个分配问题：

第一、发行人和全体公众投资人之间的利益分配，体现在发行价格的决定上。如图3，价格管制将发行价格被控制在PM，从而将塔洛克四边形分解为BPHPME和EPMPLC两部分，其中BPHPME所代表的福利属于整个投资者群体，而EPMPLC所代表的福利属于发行人。政府通过控制PM的高低对证券市场的福利分配进行调节。

第二、参与发行的公众投资人之间的利益分配问题，即如何将图3中BPHPME所代表的属于整个投资者群体的福利公平地分配给投资人个体。这体现在发行方式上的“配给制度”，如认购证抽签、市值配售等等。

结论1：证券市场存在数量控制的条件下，消除价格管制和福利分配公平之间不可能同时成为政策目标。价格限制是发行人和投资者之间利益协调的机制。

图3中EPMPLC所代表的是转移给发行人的部分福利，这种转移是有效率的吗？是合法的吗？

二、转移的X－非效率

在对垄断造成福利损失的研究中，哈伯格三角部分只描述了资源配置变化给全社会带来的净福利损失，1966年，哈维.莱本斯坦提出了X－非效率理论，指出了在垄断条件下资源配置将造成效率损失，即塔洛克四边形所揭示的福利转移是否在资源配置上有效率？莱本斯坦的理论认为存在3方面原因导致X－非效率：（1）不完全的劳动合同；（2）不完全确定的或确知的生产函数；（3）不通过市场交换的投入要素，或者即使通过市场交换，但对所有买者来说，交换的条件不一视同仁。

在我国高价的证券发行市场中，即使存在价格管制，发行人和投资者在取得股份时的成本仍然差异巨大，发行人对低成本获得的资金没有高效率地使用，导致了资源配置的X－非效率。图3中EPMPLC部分表示的本应属于投资者的福利在转移给发行人的使用过程中，形成了X－非效率造成的社会总福利部分流失。

三、转移的合法性问题

图3描述的塔洛克四边形中，BPHPME所代表的福利属于整个投资者群体，只要配给制度公平，不存在合法性问题。但是，EPMPLC所代表的福利部分由于高价发行转移给发行人，发行人在获得这部分利益时是否具有合法性呢？

IPO溢价发行是国际市场通行惯例，其经济含义是对发起人的企业家资源进行的补偿，这部分补偿可以作为企业家激励成本体现在证券长期发行的边际成本PL中。我国溢价发行中发行人所得到的“溢价发行利益”可以分解为两部分：一是对企业家资源补偿部分，包含在四边形PLOKHC中。二是由于公共制度造成的供给短缺所形成的溢价部分，称之为“超额溢价发行收益”，即图3中的四边形EPMPLC。

政府管制是一种特殊的公共产品。发行人通过证券发行的数量控制所获得的“超额溢价发行收益”相当于制度衍生的公共品，从社会公平的角度看，这部分利益应该属于整个社会公众。对于国有企业和私营企业，获取第一部分利益是正常的，也是国际通行的原则。但是对于第二部分，国有企业作为国家利益的经济载体，获得这部分溢价发行利益具有一定程度的合法性；而私人企业是个人利益的经济载体，不具备获得这部分利益的主体条件，如果让他们取得这部分利益，相当于侵占了公共利益。这个观点是在中小企业板上剥夺发行人“超额溢价发行收益”的理论基础。

结论2：证券发行市场的数量控制，导致了投资者福利向发行人转移，由于存在X－非效率，社会总体福利将部分流失。同时，发行市场的数量控制使发行人获得“超额溢价发行收益”，当发行人是国有企业时具有一定程度的合法性；当发行人不是国有企业时，这种转移的合法性缺乏社会公平的基础。

发行制度改革的福利分析

图4描述了资本项目管制、发行市场数量控制以及股份流通限制3个制度约束推高证券市场价格的效应。PL是世界证券市场发行的长期边际成本，PC、PI、PH分别是在资本项目管制、发行市场数量控制和股份流通限制形成的均衡价格，PT是在股份流通限制下非流通股场外转让价格。KC、KI、KH分别表示在相应均衡条件下的市场规模。DF线表示在开放经济条件下投资者需求曲线发生的变化，由于资本项目开放带来更多的投资品选择，国内居民对投资品的需求弹性减小。

目前证券市场的价格水平为PH，虽然总发行规模为KI，但是由于股份流通的限制，市场流通的股份规模为KH。如果我们采取直接解决股权分置的策略，流通股规模瞬间由KH变为KI，相应的均衡价格从PH调整为PI。均衡点从B变为G。逐步扩大流通股比例是放松对发行数量的管制的一种变通措施，它的政策效果同样是将市场均衡状态从B变为G，只不过这个变化过程是渐进的而已。

比较B点和G点，不同的市场均衡状态意味着不同的福利安排。在B点，投资者的剩余为三角形DPHB，发行人的发行收益为四边形PHOKHB；在G点，投资者的剩余为三角形DPIG，发行人的总福利为四边形PIOKIG，从图形中显示的关系可见，由于价格水平降低，投资者获得了部分原来通过超额溢价发行而转移出去的福利，即四边形PIEBPH，同时，由于市场“低价扩容”（从KH到KI），投资者真正分享到了证券市场发展带来的福利，即三角形BEG。

由于股份流通限制，发行人在B点均衡条件下的总福利为发行流通股份KH的收益（四边形PHOKHB）和发行但限制流通的KI－KH部分的潜在价值（四边形KIKHTC）两部份之和。发行人在G点均衡条件下的总福利为四边形PIOKIG，可见，通过低价扩容，发行人的福利也得到了增加，即图4中的四边形TCEG部分。

如果进一步放松制度约束，解除发行市场的数量控制，证券市场将在N点达到均衡，此时，证券市场将在一个更低的价格水平上PC波动，投资者剩余进一步扩大，即三角形DPCN。

如果再进一步解除资本项目管制，证券市场的供求状况将发生根本改变，注意由于存在需求弹性效应，变缓的需求曲线将使得开放经济条件下证券市场的均衡点为F，此时，证券市场的价格水平将接近国际市场的水平，即长期证券发行的边际成本PL。图4中，KO为国内居民持有的证券总量，其中，KL为国内证券市场规模，（KO－KL）为国内居民购买的国外市场证券，居民得到的投资者剩余被最大化，即三角形DPLF。

结论3：股权分置改革、解除发行市场的数量控制、资本项目开放等改革措施，将降低证券市场的均衡价格，市场在低价扩容过程中，不仅增加了投资者的福利，也提高了发行人和全社会的整体福利水平。

参考文献：

[1]RogerH.Gordon,WeiLi,GovernmentasaDiscriminatingMonopolistintheFinancialMarket:TheCaseofChina,DardenSchoolofBusinessWorkingPapers,June,2001;